星河中证沪港深高股息指数型证券投资基          金（LOF）     基金贬责东谈主：星河基金贬责有限公司     基金托管东谈主：北 京 银 行股份有限公司     讲述送出日历：2025 年 7 月 18 日                       星河中证沪港深高股息指数型证券投资基金（LOF）2025 年第 2 季度讲述                           §1 病笃领导  基金贬责东谈主的董事会及董事保证本讲述所载贵府不存在造作纪录、误导性诠释或要紧遗漏， 并对其履行的的确性、准确性和好意思满性承担个别及连带包袱。   基金托管东谈主北 京 银 行股份有限公司根据本基金合同章程，于 2025 年 07 月 15 日复核了本讲述 中的财务磋议、净值发达和投资组合讲述等履行，保证复核履行不存在造作纪录、误导性诠释或 者要紧遗漏。   基金贬责东谈主甘心以憨厚信用、勤勉守法的原则贬责和利用基金财富，但不保证基金一定盈利。   基金的过往功绩并不代表其改日发达。投资有风险，投资者在作出投资有磋议前应仔细阅读本 基金的招募阐明书。   本讲述中财务贵府未经审计。   本讲述期自 2025 年 04 月 01 日起至 06 月 30 日止。                         §2 基金居品大意  基金简称                      沪港深红利 LOF  场内简称                      红利 LOF  基金主代码                     501307  基金运作样式                    上市合同型怒放式（LOF）  基金合同奏效日                   2018 年 4 月 10 日  讲述期末基金份额总和                55,087,351.73 份  投资标的                      本基金弃取指数化投资策略，缜密追踪中证沪港深高                            股息指数。在平常商场情况下，本基金力图将基金的                            净值增长率与功绩相比基准之间的日均追踪偏离度绝                            对值适度在 0.35%以内，年追踪症结适度在 4%以内。  投资策略                      1、股票投资策略                            本基金原则上选定指数完全复制法，进行被迫指数化                            投资。                            本基金力图将基金的净值增长率与功绩相比基准之间                            的日均追踪偏离度统统值适度在 0.35%以内，年追踪                            症结适度在 4%以内。                            产相沿证券投资策略；5、存托字据投资策略。  功绩相比基准                    中证沪港深高股息指数收益率*95%+银行活期入款利率                            (税后)*5%  风险收益特征                    本基金属于股票型基金，其永恒平均风险与预期收益                            高于羼杂型基金、债券型基金与货币商场基金。                            本基金为指数型基金，其风险收益特征与标的指数所                            表征的商场组合的风险收益特征雷同。                            第 2页 共 15页                       星河中证沪港深高股息指数型证券投资基金（LOF）2025 年第 2 季度讲述                               本基金投资于法律法例或监管机构允许投资的特定范                               围内的港股商场，除需要承担与境内证券投资基金类                               似的商场波动风险等一般投资风险除外，本金还濒临                               汇率风险、流动性风险、香港商场风险等港股投资所                               濒临的极端投资风险。  基金贬责东谈主                        星河基金贬责有限公司  基金托管东谈主                        北 京 银 行股份有限公司  下属分级基金的基金简称                     沪港深红利 LOF                   星河高 C  下属分级基金的交游代码                        501307                    501308  讲述期末下属分级基金的份额总和                49,742,281.32 份           5,345,070.41 份                     §3 主要财务磋议和基金净值发达                                                                 单元：东谈主民币元                                讲述期（2025 年 4 月 1 日-2025 年 6 月 30 日） 主要财务磋议                                 沪港深红利 LOF                    星河高 C 注：1、本期已完毕收益是指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收 益）扣除相干用度和信用减值耗损后的余额，本期利润为本期已完毕收益加上本期公允价值变动 收益。 于所列数字。                               沪港深红利 LOF                                            功绩相比基                     净值增长率     功绩相比基  阶段      净值增长率①                            准收益率标          ①－③          ②－④                     行径差②      准收益率③                                              准差④ 往常三个月       8.64%     0.89%        4.09%         1.32%      4.55%        -0.43% 往常六个月       9.38%     0.82%        4.15%         1.07%      5.23%        -0.25%                               第 3页 共 15页                      星河中证沪港深高股息指数型证券投资基金（LOF）2025 年第 2 季度讲述 往常一年      15.48%     1.06%        8.60%     1.18%     6.88%    -0.12% 往常三年      18.26%     1.00%       14.57%     1.06%     3.69%    -0.06% 往常五年      28.54%     1.07%       19.47%     1.11%     9.07%    -0.04% 自基金合同 奏效起于今                               星河高 C                                           功绩相比基                    净值增长率     功绩相比基  阶段     净值增长率①                            准收益率标     ①－③       ②－④                    行径差②      准收益率③                                            准差④ 往常三个月      8.57%     0.89%        4.09%     1.32%     4.48%    -0.43% 往常六个月      9.24%     0.82%        4.15%     1.07%     5.09%    -0.25% 往常一年      15.19%     1.06%        8.60%     1.18%     6.59%    -0.12% 往常三年      17.37%     1.00%       14.57%     1.06%     2.80%    -0.06% 往常五年      26.96%     1.07%       19.47%     1.11%     7.49%    -0.04% 自基金合同 奏效起于今 注：本基金的功绩相比基准为：中证沪港深高股息指数收益率*95%+银行活期入款利率(税 后)*5%，逐日进行再均衡经过。 率变动的相比                              第 4页 共 15页                星河中证沪港深高股息指数型证券投资基金（LOF）2025 年第 2 季度讲述 注：根据本基金合同章程，本基金应自基金合同奏效日起六个月内使基金的投资组合比例妥当基 金合同的关系章程：本基金 90%以上的基金财富投资于股票。本基金投资于中证沪港深高股息指 数成份股极端备选成份股的比例不低于非现款基金财富的 80%。每个交游日日终在扣除期货合约 需交纳的交游保证金后，现款或到期日在一年以内的政府债券不低于基金财富净值的 5%，其中， 现款不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。末端本讲述期末，本基金各项财富确立比 例妥当合同商定。   无。                    第 5页 共 15页                          星河中证沪港深高股息指数型证券投资基金（LOF）2025 年第 2 季度讲述                            §4 贬责东谈主讲述             任本基金的基金司理期限 证券从业 姓名     职务                                                阐明              任职日历  离任日历  年限                                             博士有计划生学历，16 年证券行业从业经                                             历。曾赴任于诞生银行。2008 年 7 月加                                             入星河基金贬责有限公司，历任有计划                                             员、基金司理助理等职，现担任股票投                                             资部基金司理。2012 年 12 月起担任银                                             河耗费入手羼杂型证券投资基金基金经                                             理，2015 年 5 月至 2016 年 12 月担任银                                             河转型增长主题活泼确立羼杂型证券投                                             资基金基金司理，2017 年 4 月至 2025                                             年 1 月担任星河鑫利活泼确立羼杂型证                                             券投资基金基金司理，2017 年 4 月至       本基金的 2021 年 11 月                      型证券投资基金基金司理，2017 年 7 月 卢轶乔                        -       16 年       基金司理     5日                           起担任星河君盛活泼确立羼杂型证券投                                             资基金基金司理，2017 年 10 月至 2021                                             年 10 月担任星河旺利活泼确立羼杂型证                                             券投资基金基金司理，2017 年 10 月至                                             型证券投资基金基金司理，2018 年 4 月                                             起担任星河文学文娱主题活泼确立羼杂                                             型证券投资基金基金司理，2021 年 11                                             月起担任星河中证沪港深高股息指数型                                             证券投资基金（LOF）基金司理，2022                                             年 3 月至 2023 年 12 月担任星河当代服                                             务主题活泼确立羼杂型证券投资基金基                                             金司理。                                             硕士有计划生学历，CFA，19 年证券行业                                             从业资格。曾先后赴任于东方证券股份                                             有限公司、工银瑞信基金贬责有限公                                             司、上投摩根基金贬责有限公司、金鹰                                             基金贬责有限公司、东谈主保财富贬责有限                                             公司，从事有计划、投资相干责任。2021       本基金的 2024 年 7 月 黄栋                         -       19 年     年 10 月加入星河基金贬责有限公司，现       基金司理    27 日                                             担任量化与 FOF 投资部副总监（主抓工                                             作）、基金司理。2022 年 1 月起担任银                                             河沪深 300 指数增强型发起式证券投资                                             基金基金司理，2023 年 10 月至 2025 年                                             投资基金基金司理，2023 年 11 月起担                                第 6页 共 15页                 星河中证沪港深高股息指数型证券投资基金（LOF）2025 年第 2 季度讲述                                  任星河定投宝中证腾讯济安价值 100A 股                                  指数型发起式证券投资基金基金司理，                                  发起式证券投资基金基金司理，2024 年                                  数证券投资基金、星河中证沪港深高股                                  息指数型证券投资基金（LOF）基金经                                  理，2024 年 10 月起担任星河中证通讯                                  拓荒主题指数发起式证券投资基金、银                                  河上证国有企业红利交游型怒放式指数                                  证券投资基金基金司理，2025 年 1 月起                                  担任星河上证国有企业红利交游型怒放                                  式指数证券投资基金发起式诱惑基金基                                  金司理，2025 年 3 月起担任星河中证                                  A500 交游型怒放式指数证券投资基金基                                  金司理，2025 年 6 月起担任星河中证                                  A500 交游型怒放式指数证券投资基金联                                  接基金基金司理。 注：1、上表中任职日历为公司作出决定之日。   本基金的基金司理均未兼任私募财富贬责预备的投资司理。   本讲述期内，本基金贬责东谈主严格慑服《证券法》、《证券投资基金法》、《基金合同》和其他有 关法律法例的章程，本着“憨厚信用、极重律己、革新图强”的原则贬责和利用基金财富，在合 法合规的前提下谋求基金财富的保值和升值，发愤完毕基金份额抓有东谈主的利益，无毁伤基金份额 抓有东谈主利益的行径，基金投资范围、投资比例及投资组合妥当关系法例及基金合同的章程。   随业务的发展和畛域的扩大，本基金贬责东谈主将链接承袭“诚信矜重、极重律己、革新图强” 的理念，严格慑服《证券法》、《证券投资基金法》等法律法例的章程，进一步加强风险贬责和完 善里面适度体系，为基金份额抓有东谈主谋求永恒雄厚的答复。   本讲述期内，公司旗下贬责的通盘投资组合严格践诺相干法律法例及公司轨制，在授权管 理、有计划分析、投资有磋议、交游践诺、行径监控等方面对自制交游轨制给予落实，确保自制对待 不同投资组合。同期，公司针对不同投资组合的合座收益率各异以及分投资类别（股票、债券）                     第 7页 共 15页                    星河中证沪港深高股息指数型证券投资基金（LOF）2025 年第 2 季度讲述 的收益率各异进行了分析。   针对同向交游部分，本讲述期内，公司对旗下贬责的通盘投资组合（完全复制的指数基金除 外），贯穿四个季度时间内、不同时间窗下（日内、3 日内、5 日内）公开竞价交游的证券进行 了价差分析，并针对溢价金额、占优比情况及显赫性考试成果进行了梳理和分析，未发现要紧异 常情况。   针对反向交游部分，公司对旗下不同投资组合支配日的反向交游（包括股票和债券）的交游 时间、交游价钱进行了梳理和分析，未发现要紧极端情况。   关于以公司形式进行的一级商场申购等交游，各投资组合司理均严格按照轨制章程，预先确 定好申购价钱和数目，按照价钱优先、比例分派的原则对获配额度进行分派。   本基金原则上选定指数完全复制法，进行被迫指数化投资。按照成份股在中证沪港深高股息 指数中的基准权重构建股票投资组合,并原则上根据标的指数成份股的变化或其权重的变动而进 行相应调养。本讲述期未发现要紧极端情况，不存在通盘投资组合参与的交游所公开竞价同日反 向交游成交较少的单边成交量普及该证券当日成交量的 5%的情况（完全复制的指数基金除 外）。   本讲述期内，未发现本基金与其他投资组合之间有可能导致不自制交游和利益输送的极端交 易。   本季度因反复出现大比例申购赎回，基金操作上受扰动较大，导致基金净值于基准偏离较 大，基金抓仓个股及比例严格慑服基金基准要求。   斟酌到商场对经济增长预期的不清朗，咱们预期高股息策略在改日不短的时间内，仍然会是 商场关心的热门，本基金将沪深 A 股以及妥当港股通条目的港股中考取 100 只流动性好、贯穿分 红、股息率高的股票看成指数样本股，弃取股息率加权，以反应沪港深三地商场股息率高的股票 合座发达。   末端本讲述期末沪港深红利 LOF 的基金份额净值为 1.1659 元，本讲述期基金份额净值增长率 为 8.64%，同期功绩相比基准收益率为 4.09%；末端本讲述期末星河高 C 的基金份额净值为 1.1454 元，本讲述期基金份额净值增长率为 8.57%，同期功绩相比基准收益率为 4.09%。                        第 8页 共 15页                      星河中证沪港深高股息指数型证券投资基金（LOF）2025 年第 2 季度讲述       本基金本讲述期内未发生贯穿二十个责任日出现基金份额抓有东谈主数目动怒二百东谈主或者基金资 产净值低于五千万元的情形。                       §5 投资组合讲述                                                       占基金总财富的比例 序号              神色              金额（元）                                                          （%）        其中：股票                          59,939,647.22            91.23        其中：债券                            300,927.04              0.46             财富相沿证券                               -                -        其中：买断式回购的买入返售金融资                                                  -                -        产 注：本基金通过港股通交游机制投资的港股公允价值为东谈主民币 31,069,945.54 元，占期末净值比 例 48.46%。  代码           行业类别          公允价值（元）                   占基金财富净值比例(%)   A    农、林、牧、渔业                                   -                -   B    采矿业                             6,983,609.00            10.89   C    制造业                            10,928,808.40            17.05        电力、热力、燃气及水坐褥   D                                      611,064.00             0.95        和供应业   E    建筑业                               615,780.00             0.96   F    批发和零卖业                            650,294.00             1.01   G    交通输送、仓储和邮政业                     2,505,189.00             3.91   H    住宿和餐饮业                                     -                -        信息传输、软件和信息工夫   I                                               -                -        工功课   J    金融业                             4,794,120.28             7.48   K    房地产业                              640,921.00             1.00                          第 9页 共 15页                         星河中证沪港深高股息指数型证券投资基金（LOF）2025 年第 2 季度讲述  L    租借和商务工功课                               1,139,916.00           1.78  M    科学有计划和工夫工功课                                          -            -       水利、环境和大家要津贬责  N                                                        -            -       业       住户作事、修理和其他作事  O                                                        -            -       业  P    教训                                                  -            -  Q    卫生和社会责任                                             -            -  R    文化、体育和文娱业                                           -            -  S    空洞                                                  -            -       系数                                    28,869,701.68          45.03   本基金本讲述期末未抓有积极投资股票。       行业类别              公允价值（东谈主民币）                     占基金财富净值比例（%） 原材料                                    2,896,548.58                 4.52 非周期性耗费品                                 341,126.21                  0.53 周期性耗费品                                 1,073,967.04                 1.68 动力                                     4,131,722.66                 6.44 金融                                     9,170,093.51                14.30 医疗                                               -                     - 工业                                     6,237,171.10                 9.73 信息科技                                   1,166,790.00                 1.82 电信作事                                   1,556,167.89                 2.43 公用事迹                                   1,043,069.21                 1.63 房地产                                    3,453,289.34                 5.39 系数                                    31,069,945.54                48.46 注：以上分类弃取全球行业分类行径（GICS）                      。 资明细 序号     股票代码     股票称呼     数目（股）         公允价值（元）            占基金财富净值比例（%）                            第 10页 共 15页                                 星河中证沪港深高股息指数型证券投资基金（LOF）2025 年第 2 季度讲述 资明细   本基金本讲述期末未抓有积极投资股票。  序号                债券品种           公允价值（元）              占基金财富净值比例（%）           其中：战术性金融债                              -                        - 序号    债券代码           债券称呼        数目（张）        公允价值（元）         占基金财富净值比例（%）      明细   本基金本讲述期末未抓有财富相沿证券。   本基金本讲述期末未抓有贵金属。   本基金本讲述期末未抓有权证。   按照基金合同，本基金未从事股指期货交游。                                    第 11页 共 15页                    星河中证沪港深高股息指数型证券投资基金（LOF）2025 年第 2 季度讲述   按照基金合同，本基金未从事股指期货交游。       按照基金合同，本基金未从事国债期货投资。   按照基金合同，本基金未从事国债期货投资。   按照基金合同，本基金未从事国债期货投资。 在讲述编制日前一年内受到公开责问、处罚的情形   讲述期内本基金投资的前十名证券的刊行主体莫得出现被监管部门立案访问或在讲述编制日 前一年内受到公开责问、处罚的情形。   讲述期内本基金投资的前十名股票中莫得在基金合同章程备选股票库除外的股票。  序号           称呼                    金额（元）   本基金本讲述期末未抓有处于转股期的可调度债券。                       第 12页 共 15页                      星河中证沪港深高股息指数型证券投资基金（LOF）2025 年第 2 季度讲述                               流畅受限部分的 占基金财富净 流畅受限情况说  序号    股票代码        股票称呼                               公允价值（元） 值比例（%）    明   本基金本讲述期末积极投资前五名股票中不存在流畅受限的情况。   因四舍五入原因，投资组合讲述中市值占净值比例的分项之和与系数可能存在尾差。                     §6 怒放式基金份额变动                                                              单元：份 神色                           沪港深红利 LOF                星河高 C 讲述期期初基金份额总和                        15,023,586.42          5,307,336.98 讲述期时间基金总申购份额                       94,800,944.91          5,162,982.20 减:讲述期时间基金总赎回份额                     60,082,250.01          5,125,248.77 讲述期时间基金拆分变动份额（份额减                                                -                    - 少以“-”填列） 讲述期期末基金份额总和                        49,742,281.32          5,345,070.41 注：总申购份额含红利再投、调度入份额，总赎回份额含调度出份额。                 §7 基金贬责东谈主利用固有资金投成本基金情况                                                              单元：份             神色                沪港深红利 LOF               星河高 C 讲述期期初贬责东谈主抓有的本基金份额                    5,000,450.00                    - 讲述期时间买入/申购总份额                                  -                    - 讲述期时间卖出/赎回总份额                                  -                    - 讲述期期末贬责东谈主抓有的本基金份额                    5,000,450.00                    - 讲述期期末抓有的本基金份额占基金总 份额比例（%） 注：1、基金贬责东谈主利用固有资金投成本基金费率按本基金招募阐明书公布的费率践诺。 额忖度。                           第 13页 共 15页                            星河中证沪港深高股息指数型证券投资基金（LOF）2025 年第 2 季度讲述     本讲述期基金贬责东谈主未发生利用固有资金投成本基金的交游。                    §8 影响投资者有磋议的其他病深信息               讲述期内抓有基金份额变化情况                               讲述期末抓有基金情况 投            抓有基金份 资            额比例达到 者                       期初            申购          赎回      序号     或者普及                                          抓有份额          份额占比（%） 类                       份额            份额          份额 别              区间 机          20250401- 构          20250406                                     居品私有风险 本基金在讲述期内存在单一投资者抓有基金份额比例达到或者普及基金总份额 20%的情形，在市 场流动性不及的情况下，如遇投资者无数赎回或辘集赎回，基金贬责东谈主可能无法以合理的价钱 实时变现基金财富，有可能对基金净值产生一定的影响，致使可能激发基金的流动性风险。     无。     中国（上海）摆脱买卖试验区富城路 99 号 21-22 层     投资者对本讲述书如有疑问，可盘问本基金贬责东谈主星河基金贬责有限公司。     盘问电话：(021)38568888 /400-820-0860     公司网址：http://www.cgf.cn                                     第 14页 共 15页 星河中证沪港深高股息指数型证券投资基金（LOF）2025 年第 2 季度讲述                      星河基金贬责有限公司    第 15页 共 15页